中國經(jīng)濟網(wǎng)北京3月7日訊 水晶光電(002273.SZ)昨晚披露了關(guān)于擬以現(xiàn)金收購廣東埃科思科技有限公司95.60%股權(quán)暨關(guān)聯(lián)交易的公告。
水晶光電擬以自有及自籌資金3.235億元人民幣收購嘉興卓進股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）（以下簡稱“嘉興卓進”）、嘉興創(chuàng)進股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）（以下簡稱“嘉興創(chuàng)進”）、深圳聚源芯創(chuàng)私募股權(quán)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）、南京翎賁昭離雷風恒股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）（以下簡稱“南京翎賁昭離”）、嘉興鳳凰長進股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）、杭州尚研壹號股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）、高冬、浙江浙大聯(lián)合創(chuàng)新投資管理合伙企業(yè)（有限合伙）、浙江雙環(huán)傳動機械股份有限公司、浙江銀輪機械股份有限公司、青島火眼貝愛股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）、海南火眼曦和股權(quán)投資私募基金合伙企業(yè)（有限合伙）、深圳市瑞創(chuàng)未來投資有限公司、星火燎原股權(quán)投資（珠海橫琴）合伙企業(yè)（有限合伙）共計14名交易對方持有的廣東埃科思科技有限公司（以下簡稱“廣東埃科思”、“埃科思”或“標的公司”）合計95.60%股權(quán)（以下簡稱“本次交易”）。本次交易價格以截至2024年9月30日廣東埃科思股東權(quán)益的評估價值為基礎(chǔ)，經(jīng)雙方協(xié)商確定。
根據(jù)坤元資產(chǎn)評估有限公司出具的《浙江水晶光電科技股份有限公司擬收購股權(quán)涉及的廣東埃科思科技有限公司股東全部權(quán)益價值評估項目資產(chǎn)評估報告》（坤元評報〔2025〕1-2號），截至2024年9月30日，本次評估最終采用收益法評估結(jié)果作為廣東埃科思股東全部權(quán)益的評估值，廣東埃科思股東全部權(quán)益的評估價值為34,070.00萬元，與歸屬于母公司的股東權(quán)益賬面價值8,949.75萬元相比，評估增值率為280.68%。對應(yīng)本次擬購買的廣東埃科思95.60%股權(quán)的評估價值為人民幣32,570.92萬元。
本次交易完成后，公司將直接持有廣東埃科思95.60%股權(quán)，同時通過全資子公司臺州創(chuàng)進企業(yè)管理有限公司（以下簡稱“臺州創(chuàng)進”）間接持有廣東埃科思2.00%股權(quán)。廣東埃科思將成為公司控股子公司，納入公司合并報表范圍。
截至公告披露日，嘉興卓進持有廣東埃科思30.08%的股權(quán)，嘉興卓進的普通合伙人（GP）為東莞創(chuàng)進，公司董事、高級管理人員林敏、劉風雷、鄭萍為東莞創(chuàng)進的股東，均對東莞創(chuàng)進存在重大影響，因此三人系廣東埃科思的實際控制人。
公司董事、高級管理人員劉風雷擔任廣東埃科思的董事長、法定代表人，公司董事長林敏、董事俞志剛擔任廣東埃科思的董事，公司高級管理人員鄭萍、熊波擔任廣東埃科思的監(jiān)事。廣東埃科思符合《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》規(guī)定的關(guān)聯(lián)關(guān)系情形，屬于公司關(guān)聯(lián)法人，且不屬于失信被執(zhí)行人。
嘉興卓進為本次收購對象之一，當前持有廣東埃科思30.08%股權(quán)。嘉興卓進的普通合伙人（GP）為東莞創(chuàng)進股權(quán)投資有限公司（以下簡稱“東莞創(chuàng)進”）。東莞創(chuàng)進由林敏、劉風雷、鄭萍出資設(shè)立。其中，林敏為公司董事長，劉風雷為公司董事、高級管理人員，鄭萍為公司高級管理人員。同時，公司董事、高級管理人員林敏、王震宇、劉風雷、李夏云、鄭萍、唐健、熊波、金利劍、王保新為嘉興尚恒股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）（以下簡稱“嘉興尚恒”）的有限合伙人，嘉興尚恒為嘉興卓進的有限合伙人。
嘉興創(chuàng)進為本次收購對象之一，當前持有廣東埃科思23.76%股權(quán)。水晶光電為嘉興創(chuàng)進有限合伙人，持有嘉興創(chuàng)進99.85%股權(quán)，且水晶光電在嘉興創(chuàng)進投資決策委員會中擁有2個委員席位。
南京翎賁昭離為本次收購對象之一，當前持有廣東埃科思8.40%的股權(quán)。南京翎賁昭離的普通合伙人（GP）為上海翎賁資產(chǎn)管理有限公司（以下簡稱“翎賁資產(chǎn)”）。公司董事俞志剛擔任昭離（天津）科技有限公司（以下簡稱“天津昭離”）執(zhí)行董事兼經(jīng)理，上海昭離科技有限公司（以下簡稱“上海昭離”）為天津昭離的全資子公司，同時上海昭離持有翎賁資產(chǎn)27%的股權(quán)，俞志剛能夠?qū)︳豳S資產(chǎn)實施重大影響。此外，公司高級管理人員韓莉作為有限合伙人持有南京翎賁昭離27.27%股份。
根據(jù)《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》的相關(guān)規(guī)定，上述對象為公司的關(guān)聯(lián)法人，本次交易事項構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。
根據(jù)《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》及《公司章程》相關(guān)規(guī)定，本次交易不構(gòu)成《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》規(guī)定的重大資產(chǎn)重組。此項關(guān)聯(lián)交易尚需提交公司股東大會審議，關(guān)聯(lián)股東將在股東大會上對該議案回避表決。
水晶光電與廣東埃科思之全資子公司東莞埃科思科技有限公司（以下簡稱“東莞埃科思”）主要存在委托加工業(yè)務(wù)，由水晶光電提供主要材料，東莞埃科思提供加工服務(wù)，2024年度加工費為765.15萬元。公司與廣東埃科思之間無非經(jīng)營性資金往來的情況。本次收購后，廣東埃科思將成為水晶光電股控股子公司并納入上市公司體系，有利于雙方在AR/VR領(lǐng)域形成協(xié)同效益，并減少關(guān)聯(lián)交易。
據(jù)水晶光電公告，埃科思定位提供3D深度視覺識別解決方案，主營業(yè)務(wù)為3D生物識別方案及深度傳感模塊、2D成像模塊的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，相關(guān)業(yè)務(wù)已在行業(yè)有5年以上的積累。產(chǎn)品覆蓋三類3D深度視覺技術(shù)路線：雙目結(jié)構(gòu)光、散斑結(jié)構(gòu)光、TOF，下游應(yīng)用包括智能家庭、機器人、刷臉支付、汽車電子和安防等。埃科思具備3D視覺產(chǎn)品的整體設(shè)計能力以及3D視覺產(chǎn)品的量產(chǎn)能力，是3D視覺行業(yè)中少有同時覆蓋車載電子與消費電子的公司，是行業(yè)少有的具備3D視覺產(chǎn)品整體設(shè)計與大規(guī)模量產(chǎn)能力且又能與產(chǎn)業(yè)鏈形成較為開放合作的公司，可為終端提供端到端且高性價比的解決方案，同時具備穩(wěn)定且可控的供應(yīng)鏈體系。
水晶光電已確定以AR/VR為公司未來主要的戰(zhàn)略方向，在AR/VR布局中重點關(guān)注顯示和投影領(lǐng)域，已持續(xù)多年沿著反射光波導(dǎo)、衍射光波導(dǎo)等技術(shù)路線，在AR顯示和投影領(lǐng)域持續(xù)深耕，獲得了業(yè)內(nèi)諸多大客戶的認可，并在技術(shù)理解、量產(chǎn)能力和質(zhì)量控制等方面做好了充分的準備；同時在傳統(tǒng)的RGB成像領(lǐng)域，水晶光電的紅外截止濾光片、微型棱鏡模塊等成熟產(chǎn)品也會伴隨客戶向AR/VR領(lǐng)域的拓展而延展。3D成像和空間感知領(lǐng)域也是AR/VR布局的重點方向，水晶光電除了傳統(tǒng)的窄帶濾光片、DOE等元器件產(chǎn)品之外，通過收購埃科思股權(quán)，對構(gòu)建公司在AR/VR空間感知領(lǐng)域的能力和競爭優(yōu)勢具有重要意義,更加有利于公司在核心終端大客戶面前呈現(xiàn)全球卓越的一站式光學解決方案專家的形象。
同時，水晶光電堅定的看好3D成像和空間感知在機器人、智能駕駛、無人機及智能家居等領(lǐng)域的應(yīng)用前景和空間。
在AI+AR的產(chǎn)業(yè)爆發(fā)的時代背景下，通過收購埃科思，水晶光電將快速在上述業(yè)務(wù)領(lǐng)域與之形成協(xié)同效應(yīng)，有助于提升公司的綜合競爭力。
本次交易后，水晶光電由AR/VR領(lǐng)域的光學顯示體系向光學感知體系延伸布局，符合公司整體發(fā)展戰(zhàn)略。
2023年度、2024年前三季度，廣東埃科思營業(yè)收入分別為3,655.91萬元、2,690.43萬元，凈利潤分別為-6,927.29萬元、-3,744.57萬元，經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別為-402.85萬元、-1,842.46萬元。
水晶光電2025年1月9日披露的關(guān)于控股股東股權(quán)解除質(zhì)押及股權(quán)質(zhì)押的公告顯示，截至公告披露日，控股股東星星集團有限公司及其一致行動人持股數(shù)量為197,158,014股，持股比例為14.18%，本次解質(zhì)押及質(zhì)押后質(zhì)押股份數(shù)量為95,500,000股，占其所持股份比例的48.44%，占公司總股本比例的6.87%。
